La petrolera de Galuccio se quedó con los activos de Sinopec en el país

La petrolera Vista Oil & Gas, creada en marzo pasado por el ex CEO de YPF Miguel Galuccio y que tiene su base de operaciones en México, ganó la compulsa para quedarse con los activos argentinos de la china Sinopec y ahora sólo restan detalles legales para que se concrete la compra. Según fuentes del mercado, la oferta rondó los 600 millones de dólares.

Sinopec había hecho público su interés de vender sus activos en el país. Los altos costos operativos en Santa Cruz -decían en la empresa- eran mayores que los de otros mercados internacionales. Por lo bajo, culpaban a los gremios al señalar que para un trabajo de seis personas, por ejemplo, se veían obligados a contratar a más del doble.

Vista Oil & Gas se impuso a la petrolera estatal YPF, que ofreció un swap para hacerse de la empresa a Pluspetrol y a la canadiense Madalena Energy, que se presentó junto al grupo argentino Werthein. "Fue el que más fuerte jugó", resumieron quienes siguieron la operación.

La empresa liderada por Galuccio es una special purpose acquisition company, lo que en la jerga se conoce como SPAC, por lo que no cuenta con operaciones ni activos iniciales. Por eso recurrió a la Bolsa de Valores de México, en agosto pasado, y consiguió en la oferta pública inicial (OPI) una recaudación de 650 millones de dólares, 30% más de lo proyectado inicialmente.

Fuentes del mercado recordaron que en un período de 24 meses la compañía debe completar la adquisición de una empresa o una fusión, que es lo que busca con la adquisición del 100% de Sinopec en la Argentina.

"Ayer [por el lunes] la petrolera china informó a las empresas interesadas que Vista Oil & Gas sería la compradora. En los próximos meses la transacción se completaría y, mientras tanto, se abre un período de exclusividad y de discusión contractual de los detalles finos", resumieron las fuentes que siguieron de cerca la venta.

El monto de la transacción es muy inferior a los US$ 2450 millones que Sinopec pagó en 2010 por comprar los activos argentinos de la estadounidense Occidental Petroleum Corp., una estrategia que en ese momento marcó un agresivo plan para diversificar sus fuentes de crudo.

La compañía creada por Galuccio busca tener operaciones, además de en la Argentina, en México, Colombia y Brasil, y hacia allí apuntarían las futuras adquisiciones o fusiones.

Sinopec es el cuarto productor de petróleo de la Argentina y contrató al banco de Escocia Scotia Waterous para vender sus activos, que se concentran mayormente en Santa Cruz, donde tiene 15 áreas petroleras. En el país tiene 400 empleados contratados de manera directa y 3500 de forma indirecta. Consultados por la nacion al respecto en la petrolera dijeron que no harían comentarios.

En enero de este año, Sinopec había anunciado una inversión de US$ 300 millones para elevar su producción de petróleo y gas en Santa Cruz. "Tenemos muy buenas perspectivas para 2017", sostuvieron entonces. Los tiempos cambian, a veces rápidamente.

Con nuevos dueños

Miguel Galuccio

Ceo DE Vista Oil &Gas

• Su paso por YPF

Llegó al país en 2012 para conducir la nueva etapa estatal de YPF. Logró mayor capitalización de mercado, aunque sus detractores cuestionan el acuerdo secreto con Chevron

• Su proyecto

Creó en marzo Vista Oil &Gas, una petrolera con base en México que tendrá operaciones en la Argentina, Brasil y Colombia. En el equipo ejecutivo tiene a varios hombres de su confianza, que también tuvieron un paso por la petrolera estatal argentina